理財(cái)金融知識(shí)匯總十篇

序論：好文章的創(chuàng)作是一個(gè)不斷探索和完善的過(guò)程，我們?yōu)槟扑]十篇理財(cái)金融知識(shí)范例，希望它們能助您一臂之力，提升您的閱讀品質(zhì)，帶來(lái)更深刻的閱讀感受。

篇（1）

在經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展、造富運(yùn)動(dòng)的時(shí)代背景下，多年來(lái)，中國(guó)無(wú)論是經(jīng)濟(jì)體總量，還是個(gè)體、家庭、企業(yè)，可支配收入都在大幅提升。然而，從理財(cái)根基上看，中國(guó)民眾從擁有財(cái)富、運(yùn)作財(cái)富，到擁有資產(chǎn)、傳承資產(chǎn)，不過(guò)短短一二十年的時(shí)間，民眾普遍缺乏理財(cái)知識(shí)和技術(shù)的傳承與沉淀。

一邊是越來(lái)越多的財(cái)富積累，越來(lái)越快的增長(zhǎng)速度，另一邊卻是相對(duì)薄弱的財(cái)富管理知識(shí)與技術(shù)，它們之間形成了很大的反差。于是，中國(guó)人越來(lái)越富有，不少人卻也越來(lái)越焦慮，金融亂象層出不窮。

此外，近年來(lái)金融市場(chǎng)高速發(fā)展，讓個(gè)人、家庭與企業(yè)開(kāi)始面臨著日益繁多的金融產(chǎn)品的選擇，這加重了人們的焦慮。人們發(fā)現(xiàn)，在購(gòu)買金融產(chǎn)品時(shí)，自己經(jīng)常犯錯(cuò)，如果單純地依靠一種金融工具，已經(jīng)不能解決生活中諸多的財(cái)富問(wèn)題。

在金融業(yè)態(tài)初期，金融產(chǎn)品簡(jiǎn)單，客戶需求簡(jiǎn)單，金融服務(wù)也簡(jiǎn)單，投資者幾乎沒(méi)有理財(cái)策劃服務(wù)的需求。在理財(cái)策劃服務(wù)產(chǎn)生之前，金融產(chǎn)品營(yíng)銷的出發(fā)點(diǎn)是產(chǎn)品，而非客戶的財(cái)富管理需求。隨著金融產(chǎn)品的增多、金融主體的增加和客戶意識(shí)的成熟，金融產(chǎn)品營(yíng)銷市場(chǎng)也開(kāi)始發(fā)生變化。

從市場(chǎng)供求關(guān)系來(lái)看，今天的金融產(chǎn)品營(yíng)銷已進(jìn)入買方時(shí)代。當(dāng)下，擺在客戶面前的不是如何購(gòu)買產(chǎn)品，而是如何選擇適合自己的產(chǎn)品，如何在今天的市場(chǎng)中買對(duì)產(chǎn)品。在這種需求下，理財(cái)策劃服務(wù)開(kāi)始孕育與發(fā)展。

金融銷售的需求導(dǎo)向

由于分業(yè)經(jīng)營(yíng)，今天很多金融營(yíng)銷人員往往只具備一些垂直的營(yíng)銷思維與技術(shù)，比如大部分銀行經(jīng)理更擅長(zhǎng)銷售理財(cái)產(chǎn)品，證券經(jīng)紀(jì)人更擅長(zhǎng)向客戶提供股票資訊，保險(xiǎn)銷售則更關(guān)心客戶擁有多少保障……

而客戶的需求不是單向的，客戶更需要身邊的金融營(yíng)銷人員來(lái)指導(dǎo)他，每種金融工具的不同之處在哪，有何利與弊，自己更適合選擇哪一個(gè)金融工具，如何對(duì)資金進(jìn)行分配？因此，金融營(yíng)銷人員學(xué)習(xí)理財(cái)策劃的必要性由此產(chǎn)生。

理財(cái)策劃的感性描述是資產(chǎn)的合理配置與運(yùn)用，讓整個(gè)人生的財(cái)富得到更好的安排，實(shí)現(xiàn)財(cái)富自由，實(shí)現(xiàn)人生的各個(gè)目標(biāo)；從理性上看，理財(cái)策劃內(nèi)容包含現(xiàn)實(shí)的管理（錢現(xiàn)在該怎么用）與未來(lái)的管理（錢在未來(lái)怎么用），它們的管理需要一些邏輯來(lái)支撐，比如資產(chǎn)配置邏輯，產(chǎn)品組合邏輯，這些邏輯構(gòu)成了理財(cái)策劃主題的內(nèi)容。

理財(cái)策劃所涉及的理財(cái)知識(shí)與技術(shù)，能更好地把金融工具整合起來(lái)，滿足客戶對(duì)財(cái)富的管理需求，實(shí)現(xiàn)客戶對(duì)財(cái)富的增值保值目標(biāo)。通過(guò)理財(cái)策劃的學(xué)習(xí)，金融營(yíng)銷人員通過(guò)了解客戶整體的需求，進(jìn)而知道如何滿足客戶個(gè)性化的需要。基于理財(cái)策劃邏輯的產(chǎn)品銷售能為客戶提供更加公允、正確的財(cái)富管理安排，這是客戶期望的。

專業(yè)理財(cái)策劃的趨勢(shì)

不可否認(rèn)，在如今這個(gè)時(shí)代里，單一金融產(chǎn)品能滿足單一的理財(cái)需求的情況也是存在的，但同時(shí)，這個(gè)市場(chǎng)也會(huì)催生一批以復(fù)合、專業(yè)的理財(cái)策劃為導(dǎo)入手段的市場(chǎng)服務(wù)模式。在金融營(yíng)銷市場(chǎng)中，尤其是針對(duì)中產(chǎn)以上的金融營(yíng)銷市場(chǎng)中，敬畏專業(yè)是一個(gè)必然趨勢(shì)。

當(dāng)前，已經(jīng)有這樣的趨勢(shì)或者是有這樣的人群產(chǎn)生，他們并不單一販賣所銷售的金融產(chǎn)品，而是更多地與客戶談?wù)撋钤掝}，深入了解客戶的需求，進(jìn)而與自身的工作產(chǎn)生對(duì)應(yīng)關(guān)系。從深層次來(lái)看，這其實(shí)屬于一種理財(cái)策劃師的模式。

過(guò)去，金融營(yíng)銷強(qiáng)調(diào)銷售的技術(shù)，強(qiáng)調(diào)客戶關(guān)系。它偏重金融營(yíng)銷人員銷售什么、如何銷售。現(xiàn)在，金融營(yíng)銷更強(qiáng)調(diào)知識(shí)體系、理論水平和實(shí)務(wù)操作，更關(guān)注于客戶買什么東西，更符合客戶的需求。

實(shí)際上，理財(cái)策劃服務(wù)屬于一種知識(shí)型的營(yíng)銷，一種理論知識(shí)的營(yíng)銷。從知識(shí)營(yíng)銷角度而言，理財(cái)策劃為金融產(chǎn)品營(yíng)銷提供了一種有效的購(gòu)買邏輯。

深層次了解客戶后，找到什么金融產(chǎn)品與服務(wù)是他最需要的、需要多少，然后，向客戶銷售一套邏輯（理財(cái)策劃邏輯），讓客戶具備某一種認(rèn)知以后，再來(lái)銷售產(chǎn)品。

盡管最終金融營(yíng)銷人員銷售的可能依然是這些產(chǎn)品，然而實(shí)際上，這些產(chǎn)品是理財(cái)解決方案中重要的實(shí)現(xiàn)手段。換言之，金融營(yíng)銷人員是在銷售一套能幫助客戶解決問(wèn)題的理財(cái)策劃方案，銷售一個(gè)有內(nèi)在邏輯的產(chǎn)品體系。

篇（2）

私人銀行家俱樂(lè)部山東地區(qū)負(fù)責(zé)人

從2007年開(kāi)始，我組建了青島首個(gè)理財(cái)師俱樂(lè)部。從最初的理財(cái)師（AFP/CFP）到現(xiàn)在的私人銀行家（CPB），我的成長(zhǎng)是伴隨著國(guó)內(nèi)理財(cái)市場(chǎng)的發(fā)展而同步進(jìn)行的。我們一起面對(duì)國(guó)內(nèi)日新月異的理財(cái)市場(chǎng)，在深度的交流中提升業(yè)務(wù)技能，在實(shí)踐中為客戶提供最佳的服務(wù)方案。

彭少鵬

粵東道策啟行金融理財(cái)師俱樂(lè)部理事長(zhǎng)

在互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊下，金融產(chǎn)品銷售成了夕陽(yáng)崗位，定位于純銷售的理財(cái)人員難有前途。一個(gè)馬云就可以把理財(cái)產(chǎn)品的收益率推高，把所有渠道銷售一網(wǎng)打盡，我們必須從服務(wù)方式做出改變，從家族財(cái)富管理入手，達(dá)到更高的層次。

屈立楷

臺(tái)灣理財(cái)促進(jìn)會(huì)理事長(zhǎng)，商允企管顧問(wèn)上海有限公司高級(jí)培訓(xùn)師

CFP是獨(dú)立理財(cái)顧問(wèn)，每位顧問(wèn)都有自己的見(jiàn)解，對(duì)于CFP的整合，這是一個(gè)必須突破的難點(diǎn)。成立一家公司，一時(shí)的熱情沒(méi)法讓組織持久。公司要有長(zhǎng)期明確的商業(yè)模式，并對(duì)市場(chǎng)的接受狀況進(jìn)行詳細(xì)的檢驗(yàn)；成立一個(gè)服務(wù)性非營(yíng)利性組織，則要有明確的宗旨、服務(wù)對(duì)象及運(yùn)作模式。

苗原

青島五月的風(fēng)理財(cái)師俱樂(lè)部負(fù)責(zé)人

雖然現(xiàn)在不做理財(cái)業(yè)務(wù)，但是正是因?yàn)樽隽藢?duì)公，才能中立地?fù)?dān)負(fù)起理財(cái)師的職責(zé)。有很多機(jī)會(huì)和客戶公司高管接觸，總能善意、中立地打動(dòng)客戶，幫到客戶，也算是盡了理財(cái)師的職責(zé)。最大的感悟在于用心對(duì)待每一個(gè)客戶，能中立地從客戶角度考慮問(wèn)題才是獲得客戶信任的終極方法。

羅劍

重慶銀行貴陽(yáng)分行零售銀行部主管

我們需要冷靜地運(yùn)用各種手段和方法甄別收到的信息。不應(yīng)對(duì)媒體的報(bào)道結(jié)論不加辨別地采信。也應(yīng)把這個(gè)觀點(diǎn)傳導(dǎo)給客戶，用基本的邏輯，證實(shí)和判斷一則消息。如果理財(cái)師總是人云亦云，專業(yè)性將無(wú)所體現(xiàn)。君子愛(ài)財(cái)，取之有道。我們應(yīng)該引導(dǎo)客戶按照“道”的要求去賺錢，理財(cái)首先應(yīng)該理心。

陳彬偉

粵東道策啟行金融理財(cái)師俱樂(lè)部監(jiān)事長(zhǎng)

金融行業(yè)有2條路可以走，一條是管理路線，另一條是專業(yè)路線。理財(cái)師更主要的是專業(yè)路線，只有不斷提升自身專業(yè)水平、跟上形勢(shì)，才不會(huì)被淘汰。從2007年之前的公募時(shí)代，到2008年以后的信托時(shí)代，再到2013年的大資管時(shí)代，隨著國(guó)家政策的完善和宏觀環(huán)境的變化，財(cái)富管理會(huì)成為大眾的普遍需求。

陳文彬

廣發(fā)銀行理財(cái)經(jīng)理

我在銀行從事過(guò)柜員、個(gè)人客戶經(jīng)理、個(gè)貸客戶經(jīng)理、公司客戶經(jīng)理、理財(cái)客戶經(jīng)理等崗位，這讓我能更全面地為客戶解決問(wèn)題。我深知，提供服務(wù)或推薦產(chǎn)品都要以客戶為中心，而不是為了業(yè)績(jī)盲目營(yíng)銷。我的目標(biāo)是真正站在中立的角度，不為業(yè)績(jī)而做違職業(yè)道德的事。

傅超

湖北武漢超姐理財(cái)沙龍創(chuàng)始人

在銀行工作21年，一度感覺(jué)很迷茫。在參加過(guò)多次商務(wù)沙龍活動(dòng)后，每次都有新的感觸。我希望通過(guò)沙龍平臺(tái)普及金融理財(cái)知識(shí)，和更多的同業(yè)一起倡導(dǎo)誠(chéng)信，共同維護(hù)金融行業(yè)的良性循環(huán)，拒絕為了任務(wù)而營(yíng)銷不合適的產(chǎn)品。理財(cái)市場(chǎng)前景廣闊，目前市場(chǎng)雖不成熟，但互聯(lián)網(wǎng)將是理財(cái)市場(chǎng)的契機(jī)。

劉志明

濟(jì)南洛華保險(xiǎn)有限公司創(chuàng)始人

CFP的核心價(jià)值是中立，理財(cái)師要始終保持利他之心，追隨獨(dú)立精神，秉持專業(yè)理念。如今，財(cái)富管理市場(chǎng)正成燎原之勢(shì)，產(chǎn)品漸次豐富，供應(yīng)主體亦不斷增多。獨(dú)立理財(cái)顧問(wèn)模式可能成為一種創(chuàng)新型的財(cái)富管理經(jīng)營(yíng)模式。獨(dú)立理財(cái)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)成為我們努力追求的目標(biāo)，這一過(guò)程同樣值得我們珍惜。

任飛

福務(wù)網(wǎng)金融財(cái)經(jīng)事業(yè)部副總經(jīng)理

我先后在保險(xiǎn)公司、第三方理財(cái)公司和互聯(lián)網(wǎng)公司（金融）從業(yè)。為客戶做理財(cái)服務(wù)、資產(chǎn)配置時(shí)，理財(cái)師首先要克制貪婪和恐懼這兩類心理。不管客戶是哪個(gè)類別，要保持平常心，不卑不亢為他們提供專業(yè)服務(wù)。不管我們從事什么具體工作，努力工作、快樂(lè)生活才是我們健康積極的態(tài)度。

篇（3）

一、立足于網(wǎng)絡(luò)和書(shū)籍等載體，掌握相關(guān)的理財(cái)知識(shí)

眾所周知，高中生的學(xué)習(xí)壓力大，任務(wù)重。但是，在當(dāng)今的互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，手機(jī)也已經(jīng)成為高中生主要的娛樂(lè)手段和學(xué)習(xí)載體。在互聯(lián)網(wǎng)的大規(guī)模普及的背景下，學(xué)生主要通過(guò)手機(jī)關(guān)注一些娛樂(lè)資訊和國(guó)內(nèi)外新聞，但也有部分人使用手機(jī)的目的在于使用各種APP軟件聊天或購(gòu)物，也有的學(xué)生熱衷于手機(jī)游戲。令人遺憾的是，很少有學(xué)生可以將手機(jī)的資源利用到最優(yōu)化，能合理的利用互聯(lián)網(wǎng)來(lái)關(guān)注理財(cái)知識(shí)、學(xué)習(xí)理財(cái)技能。筆者認(rèn)為，作為新一代的高中生，應(yīng)該充分利用科技資源，為我所用，實(shí)現(xiàn)科技成果的最大化。一方面，可以通過(guò)網(wǎng)絡(luò)放松身心緩解學(xué)習(xí)上的壓力；另一方面，立足于互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，關(guān)注有價(jià)值的網(wǎng)絡(luò)信息，獲得有益的知識(shí)才豐富自己的知識(shí)體系。舉例而言，在瀏覽網(wǎng)頁(yè)的時(shí)候可以更多關(guān)注一些理財(cái)方面的信息，微信可以更多關(guān)注一些理財(cái)教育類的微信公眾號(hào)，可以觀看一些財(cái)經(jīng)類的視頻節(jié)目或者名家講座等，通過(guò)以上相關(guān)的方式了解理財(cái)知識(shí)，了解理財(cái)產(chǎn)品，逐步開(kāi)始自己的理財(cái)之路。

作為一種重要的知識(shí)類型，理財(cái)知識(shí)內(nèi)容龐大，涉及范圍廣，涉及I域多。作為金融理財(cái)產(chǎn)品，一般有著高風(fēng)險(xiǎn)高收益并存的特點(diǎn)。作為尚不具備獨(dú)立經(jīng)濟(jì)能力的高中生而言，購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品還不具備承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能力。但是將理財(cái)知識(shí)作為一種適應(yīng)未來(lái)社會(huì)的知識(shí)儲(chǔ)備，掌握理財(cái)?shù)挠嘘P(guān)內(nèi)容，則是意義重大的。筆者認(rèn)為，作為高中生應(yīng)該選擇容易理解，適應(yīng)年齡階段的相關(guān)書(shū)籍進(jìn)行閱讀，在保持學(xué)習(xí)的熱情的前提下，我們可以閱讀基礎(chǔ)性和趣味性的報(bào)刊雜志。在掌握了一定的理財(cái)基礎(chǔ)后，可以閱讀一些相對(duì)專業(yè)的理財(cái)書(shū)籍，也可以從網(wǎng)上購(gòu)買評(píng)價(jià)較高或者打分較高的基礎(chǔ)理財(cái)知識(shí)書(shū)籍來(lái)閱讀。通過(guò)閱讀相關(guān)書(shū)籍，高中生在學(xué)習(xí)基礎(chǔ)的理財(cái)知識(shí)的同時(shí)，可以讓自己靜下來(lái)，為更好以積極的心境學(xué)習(xí)其他的科目，把自己的學(xué)習(xí)成績(jī)提高到一個(gè)新的層次。學(xué)無(wú)止境，勤學(xué)是岸，作為高中生，正是年富力強(qiáng)的時(shí)候，我們應(yīng)該廣泛涉獵，應(yīng)該一步一步由低到高的階梯式的學(xué)習(xí)，以便更好的掌握這一理財(cái)知識(shí)，為未來(lái)的人生做好規(guī)劃。

二、在日常消費(fèi)中踐行正確的理財(cái)觀

作為高中生群體而言，日常消費(fèi)主要集中在三個(gè)方面，即學(xué)習(xí)、吃穿和娛樂(lè)。在學(xué)習(xí)方面，高中的消費(fèi)開(kāi)支主要集中在購(gòu)買教材、輔助類練習(xí)書(shū)籍、學(xué)習(xí)工具等方面。在個(gè)人的服裝和飲食方面，這是必不可少的，當(dāng)前的高中生更熱衷于快餐油炸類食品。在個(gè)人娛樂(lè)方面，高中生的消費(fèi)不夠理性，花費(fèi)的金額較大，聚會(huì)選擇在中高檔的酒店或者ktv，旅行選擇到國(guó)外去，消費(fèi)習(xí)慣往往是不理智、不節(jié)制。

鑒于以上現(xiàn)狀，幫忙高中生在日常消費(fèi)中踐行正確的理財(cái)觀顯的尤為重要。對(duì)于沒(méi)有獨(dú)立獨(dú)立經(jīng)濟(jì)能力的高中生而言，其收入一般來(lái)源于節(jié)日的紅包和父母平時(shí)給的零花錢等。如何合理消費(fèi)手中的資金，是對(duì)高中生理財(cái)知識(shí)的一次較好的實(shí)踐機(jī)會(huì)。一般而言，在保障基本花銷的同時(shí)，高中生應(yīng)該有自己的銀行卡，把留有余地的資金存入到個(gè)人的銀行卡，學(xué)習(xí)相關(guān)儲(chǔ)蓄知識(shí)，更好的學(xué)習(xí)理財(cái)知識(shí)，這樣也有利于高中生樹(shù)立正確的消費(fèi)觀念，樹(shù)立正確的金錢觀。經(jīng)過(guò)一段時(shí)間的積累，高中生可以利用銀行卡賬號(hào)里面的資金，進(jìn)行合理的規(guī)劃，既可以用于購(gòu)買資金或低風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)產(chǎn)品，也可以繼續(xù)用于個(gè)人儲(chǔ)蓄。通過(guò)這種方式，既幫助高中生樹(shù)立了理財(cái)?shù)囊庾R(shí)觀念，也幫助高中生學(xué)會(huì)合理使用自己的資金，同時(shí)鍛煉了自己的理財(cái)能力，在實(shí)踐中提升個(gè)人理財(cái)?shù)乃剑瑢W(xué)以致用。

三、合理理財(cái)行為的養(yǎng)成措施

第一，準(zhǔn)確記錄財(cái)務(wù)情況，了解個(gè)人消費(fèi)狀況。在整合個(gè)人財(cái)務(wù)信息的過(guò)程，要學(xué)會(huì)借助相關(guān)的記錄工具，整合成詳細(xì)的記錄，做出便于個(gè)人分析的圖表，效果才會(huì)更加明顯。特別要注意的是，要保持記賬的習(xí)慣，堅(jiān)持下去，這對(duì)于理財(cái)而言是一個(gè)重要的前提條件，工欲善其事必先利其器。

第二，樹(shù)立正確的理財(cái)價(jià)值觀，明確個(gè)人的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)。“知己知彼，百戰(zhàn)不殆”。這個(gè)理念同時(shí)適用于個(gè)人的理財(cái)，只有了解自己，才能統(tǒng)籌兼顧。價(jià)值觀和經(jīng)濟(jì)目標(biāo)分析是個(gè)人理財(cái)?shù)姆较蛩冢彩潜３钟?jì)劃持續(xù)性和合理性的依據(jù)。

第三，確定個(gè)人的凈資產(chǎn)，預(yù)估個(gè)人目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的可能性。確定凈資產(chǎn)的重要條件在于了解個(gè)人的收支情況，了解個(gè)人手中可支配資金的數(shù)量，才有利于我們理財(cái)實(shí)踐的大局。在實(shí)際中，很多高中生并不是真正了解個(gè)人的花銷，甚至不清楚個(gè)人的收入與花銷具體數(shù)額。

第四，制定立足個(gè)人實(shí)際的預(yù)算，并在執(zhí)行落實(shí)到位。預(yù)算雖然是紙上工作，但是落到實(shí)處就有實(shí)用價(jià)值。通過(guò)制定預(yù)算方案，我們可以清楚的了解個(gè)人日常花費(fèi)流向，從而得出個(gè)人消費(fèi)習(xí)慣的相關(guān)情況，并通過(guò)針對(duì)性的措施加以改進(jìn)。

篇（4）

當(dāng)代國(guó)與國(guó)的競(jìng)爭(zhēng)中，經(jīng)濟(jì)力量競(jìng)爭(zhēng)是重要的競(jìng)爭(zhēng)指標(biāo)，也是一個(gè)國(guó)家綜合國(guó)力的體現(xiàn)。作為社會(huì)主義接班人，高中時(shí)代學(xué)習(xí)一些必要的金融知識(shí)不但對(duì)自身有益，還可以有效地推動(dòng)國(guó)家經(jīng)濟(jì)建設(shè)。在我國(guó)現(xiàn)階段，金融知識(shí)并未列入學(xué)校教育中，高中生無(wú)法有效地學(xué)習(xí)金融知識(shí)，常常出現(xiàn)錯(cuò)誤的金錢觀和消費(fèi)觀，不利于高中生健康成長(zhǎng)。因此積極學(xué)習(xí)金融知識(shí)，可以幫助高中生樹(shù)立起正確的消費(fèi)及理財(cái)觀。

一、金融理財(cái)?shù)膬?nèi)涵

金融知識(shí)實(shí)質(zhì)就是貨幣知識(shí)，主要指貨幣的發(fā)行流通，貸款的發(fā)行、收回，存款的存入、取出，匯兌等等。金融的核心是指價(jià)值在不同時(shí)間，不同區(qū)域進(jìn)行交換。金融包含有五個(gè)構(gòu)成要件，他們分別是金融對(duì)象、金融方式、金融機(jī)構(gòu)、金融場(chǎng)所和金融機(jī)制。金融理財(cái)是指在貨幣流通過(guò)程中， 將資金充分利用起來(lái)，購(gòu)入有形或無(wú)形的資產(chǎn)，通過(guò)交易進(jìn)而取得較大的收益。金融理財(cái)形式多種多樣，例如：銀行、證券、保險(xiǎn)及當(dāng)下比較流行的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)?shù)鹊取?/p>

二、高中生學(xué)習(xí)金融理財(cái)知識(shí)存在的問(wèn)題

目前，我國(guó)高中生學(xué)習(xí)金融知識(shí)并不理想，主要存在以下問(wèn)題：

（一）沒(méi)有正規(guī)的指導(dǎo)

在學(xué)習(xí)中，高中生學(xué)習(xí)的知識(shí)主要是數(shù)理化等學(xué)科知識(shí)，對(duì)于金融方面知識(shí)學(xué)習(xí)少之又少。出現(xiàn)這種狀況主要與我國(guó)教育制度有關(guān)，我國(guó)目前實(shí)行應(yīng)試教育制度，高中生上大學(xué)主要通過(guò)高考制度進(jìn)行選拔，老師在上課時(shí)幾乎不會(huì)教授與高考無(wú)關(guān)的知識(shí)，這就使得高中生缺乏正規(guī)的金融知識(shí)指導(dǎo)。

（二）學(xué)業(yè)壓力巨大

高中生面臨著高考的壓力，在巨大學(xué)業(yè)壓力下，沒(méi)有更多時(shí)間和精力去學(xué)習(xí)金融知識(shí)。學(xué)生每天都在學(xué)習(xí)科學(xué)文化知識(shí)，除吃飯、睡覺(jué)以外的時(shí)間幾乎都在學(xué)校學(xué)習(xí)，在此巨大壓力下學(xué)生根本沒(méi)有心情、也沒(méi)有精力去從事金融知識(shí)學(xué)習(xí)。

（三）社會(huì)缺乏高中生學(xué)習(xí)金融知識(shí)的氛圍

目前，社會(huì)對(duì)于高中生的評(píng)價(jià)還主要是以學(xué)習(xí)成績(jī)?yōu)橹鳎瑢W(xué)生如果沒(méi)有以學(xué)習(xí)課本知識(shí)為中心，而是學(xué)習(xí)其他，往往會(huì)被社會(huì)輿論認(rèn)為是不務(wù)正業(yè)。首先，我們的父母會(huì)激烈的反對(duì)，另外，即使有人想學(xué)習(xí)也會(huì)因?yàn)闆](méi)有氛圍，極易產(chǎn)生孤獨(dú)感，使學(xué)習(xí)半途而廢。

三、高中生學(xué)習(xí)金融理財(cái)知識(shí)的途徑

（一）以互聯(lián)網(wǎng)、紙質(zhì)書(shū)籍等為媒介，學(xué)習(xí)理財(cái)相關(guān)知識(shí)

高中生雖然面臨著巨大的學(xué)習(xí)壓力，但是，如果有興趣想學(xué)習(xí)金融知識(shí)也不是不可能的，現(xiàn)在高中生中使用手機(jī)的人數(shù)越來(lái)越多，互聯(lián)網(wǎng)的普及也帶來(lái)了巨大方便，使用手機(jī)上網(wǎng)除了可以聊天、查閱信息、購(gòu)物，還可以通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行金融理財(cái)知識(shí)的學(xué)習(xí)。在放松心情的同時(shí)拓展自身的知識(shí)面，如在瀏覽新聞時(shí)，可以對(duì)新聞中的金融板塊進(jìn)行關(guān)注，也可以下載更多關(guān)于財(cái)經(jīng)類方面的知識(shí)。通^這些渠道，可以了解國(guó)家財(cái)政政策和不同金融產(chǎn)品，是一條切實(shí)可行的學(xué)習(xí)金融知識(shí)的方法。

學(xué)習(xí)基礎(chǔ)金融知識(shí)，掌握必要的理財(cái)手段，對(duì)于高中生來(lái)說(shuō)必不可少。應(yīng)當(dāng)先從生活中能涉及的理財(cái)知識(shí)入手并加以實(shí)踐，通過(guò)投資獲得收益后則會(huì)更加提高學(xué)習(xí)熱情。淺顯金融知識(shí)還可以通過(guò)閱讀紙質(zhì)類和電子類圖書(shū)獲得，紙質(zhì)類圖書(shū)如《金融時(shí)報(bào)》、《經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)》等報(bào)紙；另外還可以購(gòu)買有關(guān)金融知識(shí)的紙質(zhì)書(shū)籍，或從圖書(shū)館借閱相關(guān)書(shū)箱，這些都是高中生學(xué)習(xí)金融知識(shí)的一大要地。閱讀有關(guān)金融知識(shí)書(shū)籍，必須以已有基礎(chǔ)金融知識(shí)為基礎(chǔ)；如果沒(méi)有相關(guān)基礎(chǔ)知識(shí)為鋪墊，則金融類書(shū)籍內(nèi)容會(huì)很難理解。

（二）日常生活中合理支配金錢

金融知識(shí)無(wú)處不在，日常生活中，高中生的資金主要來(lái)源于長(zhǎng)輩過(guò)年、過(guò)節(jié)給的錢和日常生活費(fèi)等，而消費(fèi)主要包含學(xué)習(xí)、吃穿和娛樂(lè)等方面。對(duì)于這些錢，我們要善于合理支配，比如，可將銀行卡與手機(jī)綁定，開(kāi)通手機(jī)銀行，然后將資金分成兩部分，日常所需費(fèi)用通過(guò)購(gòu)買低風(fēng)險(xiǎn)的貨幣類基金或放在余額寶中升值，需要用錢時(shí)輕松點(diǎn)擊一下手機(jī)就可以實(shí)時(shí)贖回，既不影響使用又可以獲得比銀行活期高5倍多的利潤(rùn)。對(duì)于暫時(shí)不用的錢可以購(gòu)買一些風(fēng)險(xiǎn)低利率高的定期理財(cái)產(chǎn)品，如國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行發(fā)起設(shè)立的開(kāi)鑫金服，通過(guò)手機(jī)下載APP軟件，通過(guò)P2P理財(cái)，可以獲得近7%的年利率，安全、便捷又高效。長(zhǎng)期堅(jiān)持下去，就可以在大學(xué)畢業(yè)時(shí)積攢到人生的第一桶金，用于更高端的金融理財(cái)，這樣不僅得到較理想的收益，還提升了自我金融理財(cái)能力。

（三）學(xué)習(xí)、借鑒他人的理財(cái)方法

對(duì)于高中生來(lái)說(shuō)，理財(cái)知識(shí)復(fù)雜龐大且在不斷發(fā)展更新。在有時(shí)間時(shí)可以積極觀看電視中的財(cái)經(jīng)節(jié)目，到銀行詢問(wèn)理財(cái)產(chǎn)品，與理財(cái)專家溝通交流，學(xué)習(xí)他人的成功經(jīng)驗(yàn)，拓寬自己的思路，提升自己的能力，開(kāi)拓創(chuàng)新，形成適合自己的投資理財(cái)之路及風(fēng)險(xiǎn)防范方法，做好自身財(cái)產(chǎn)保護(hù)，樹(shù)立健康金融理財(cái)觀。

（四）養(yǎng)成理財(cái)習(xí)慣

俗話說(shuō)“你不理財(cái)，財(cái)不理你”。作為高中生，要將金融理財(cái)當(dāng)作生活中一個(gè)必不可少的事情去做，養(yǎng)成良好的理財(cái)習(xí)慣。可以通過(guò)以下幾種方式進(jìn)行：第一，確定合理經(jīng)濟(jì)目標(biāo)。在進(jìn)行理財(cái)時(shí)，應(yīng)當(dāng)先根據(jù)自身實(shí)際情況規(guī)劃制定經(jīng)濟(jì)目標(biāo)，并沖著這個(gè)目標(biāo)去堅(jiān)持不懈地努力，才能最終實(shí)現(xiàn)理財(cái)目標(biāo)。第二，制定切實(shí)可行的預(yù)算方案。制定預(yù)算方案可以為將來(lái)支出提供指導(dǎo)，但是預(yù)算方案不能停留在紙面上，要想預(yù)算方案達(dá)到預(yù)期效果，必須嚴(yán)格落實(shí)。第三，記錄自身財(cái)務(wù)狀況。將自己每一筆收入、支出都記錄在案，分析找出其中的不必要花銷，削減開(kāi)支，開(kāi)源節(jié)流，將節(jié)約下來(lái)的錢進(jìn)行投資理財(cái)，復(fù)利再投資，利滾利，使我們的資產(chǎn)像滾雪球一樣，越滾越大，為我們?cè)缛諏?shí)現(xiàn)財(cái)富自由的最高目標(biāo)打下良好的基礎(chǔ)。

篇（5）

一、引言

經(jīng)歷了改革開(kāi)放后三十多年經(jīng)濟(jì)的持續(xù)高速增長(zhǎng)，中國(guó)經(jīng)濟(jì)取得了舉世矚目的成就，目前經(jīng)濟(jì)總量已躍居世界第二。但長(zhǎng)期依靠資本、勞動(dòng)等要素投人的粗放型增長(zhǎng)方式所積累的弊端日益顯現(xiàn)，極大地制約了經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定持續(xù)增長(zhǎng)。經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式的轉(zhuǎn)變是經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展的重要支撐。2015年5月27日主席在浙江召開(kāi)的華東七省市黨委主要負(fù)責(zé)同志座談會(huì)上首次闡述了“十三五”規(guī)劃總體框架。提出了保持經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式、調(diào)整優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、推動(dòng)創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展、加快農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化、改革體制機(jī)制、推動(dòng)協(xié)調(diào)發(fā)展、加強(qiáng)生態(tài)文明建設(shè)、保障和改善民生、推進(jìn)扶貧開(kāi)發(fā)的“十大目標(biāo)”。轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式是指由依靠增加物質(zhì)資源消耗的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式向依靠科技進(jìn)步、勞動(dòng)者素質(zhì)提高和管理創(chuàng)新的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式轉(zhuǎn)變，即經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式由粗放型向集約型轉(zhuǎn)變。

從發(fā)達(dá)國(guó)家的發(fā)展歷史來(lái)看，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式基本上都經(jīng)歷了從粗放型向集約型轉(zhuǎn)變的相似路徑。各國(guó)政府在轉(zhuǎn)型過(guò)程中都相應(yīng)地采取了一系列措施，包括產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)、稅收優(yōu)惠、財(cái)政補(bǔ)貼、金融改革等，而金融在其中的作用更是得到了廣泛的認(rèn)可，并逐漸成為經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的焦點(diǎn)所在。然而，由于與發(fā)達(dá)國(guó)家體制存在根本不同，中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式的轉(zhuǎn)型注定要有所區(qū)別。總體看來(lái)，政府收入主要來(lái)源于財(cái)政體系和金融體系，而中國(guó)的財(cái)政分權(quán)體制使得地方政府為了實(shí)現(xiàn)自身業(yè)績(jī)而形成區(qū)域間競(jìng)爭(zhēng)。競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)主要通過(guò)金融體系對(duì)經(jīng)濟(jì)的貢獻(xiàn)程度來(lái)體現(xiàn)。而政府迫于財(cái)政壓力，往往會(huì)采取金融抑制的政策，因?yàn)榻鹑谝种瓶梢詾檎峁╇[性的財(cái)政收人，通過(guò)抑制本地區(qū)弱勢(shì)行業(yè)的發(fā)展，政府可以將金融資源更多地分配給具有傳統(tǒng)發(fā)展優(yōu)勢(shì)的行業(yè)，以實(shí)現(xiàn)完成經(jīng)濟(jì)業(yè)績(jī)的目的，從而對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式的轉(zhuǎn)型產(chǎn)生不容忽視的影響。金融自由化的過(guò)程就是金融抑制不斷降低、金融扭曲不斷減少的過(guò)程，而分析其背后的財(cái)政原因，并將財(cái)政壓力和金融抑制相結(jié)合來(lái)考察，對(duì)中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式的轉(zhuǎn)型具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。

二、文獻(xiàn)綜述

金融發(fā)展對(duì)中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的促進(jìn)作用已被大量研究所證實(shí)，發(fā)展中國(guó)家普遍存在著金融抑制現(xiàn)象，McKinnon指出，具體的金融抑制措施表現(xiàn)為政府對(duì)金融活動(dòng)進(jìn)行過(guò)多的強(qiáng)制干A，人為控制金融資產(chǎn)價(jià)格，控制利率和匯率等。McKinnon隨后又提出，發(fā)展中國(guó)家政府大多通過(guò)制定和實(shí)施壓抑金融發(fā)展的政策來(lái)實(shí)現(xiàn)自身的政治目標(biāo)，這些政策會(huì)給金融深化及金融發(fā)展形成阻礙，從而不利于經(jīng)濟(jì)的持續(xù)增長(zhǎng)。中國(guó)也有同樣的發(fā)展經(jīng)歷，俞靜文的研究發(fā)現(xiàn)，在經(jīng)歷了三十多年的經(jīng)濟(jì)高速增長(zhǎng)之后。金融抑制仍活躍于經(jīng)濟(jì)發(fā)展中，這直接限制了中國(guó)非公有制經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)產(chǎn)生了負(fù)面影響。張Z和沈坤榮指出，這種負(fù)面影響尤其給經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型造成了巨大的阻礙。

為什么在了解金融抑制帶來(lái)的不利影響之后，政府仍要采取金融抑制政策呢？國(guó)外學(xué)術(shù)界主要有以下兩種觀點(diǎn)：一是Honohan和stigutz的公共利益觀點(diǎn)。由于市場(chǎng)失靈會(huì)對(duì)金融的穩(wěn)定帶來(lái)威脅。適當(dāng)?shù)慕鹑谝种瓶梢员阌趯?duì)貨幣進(jìn)行管理，合理配置信貸資源，使經(jīng)濟(jì)免受來(lái)自外部的沖擊。從而實(shí)現(xiàn)收入及財(cái)富的合理分配。二是Battilossi的財(cái)政觀點(diǎn)。政府可以通過(guò)金融抑制建立自己的金融特權(quán)，以此減輕預(yù)算壓力，為規(guī)避市場(chǎng)約束創(chuàng)造條件。這樣的結(jié)果是，金融市場(chǎng)用以反映經(jīng)濟(jì)基本面情況及為財(cái)政收支狀況發(fā)送信號(hào)的能力將由于金融抑制而遭受損害，經(jīng)濟(jì)發(fā)展及收入分配狀況將因此而產(chǎn)生嚴(yán)重扭曲。

針對(duì)中國(guó)的現(xiàn)狀，國(guó)內(nèi)學(xué)術(shù)界主要有以下四種觀點(diǎn)：一是國(guó)有企業(yè)補(bǔ)貼觀點(diǎn)。劉瑞明指出，政府采取金融抑制措施主要因?yàn)橹袊?guó)的國(guó)有企業(yè)數(shù)量眾多，隨著20世紀(jì)80年代以來(lái)的國(guó)有企業(yè)改革的推進(jìn)，中國(guó)政府對(duì)國(guó)有企業(yè)的支持方式從直接補(bǔ)貼改變?yōu)橐揽裤y行信貸。通過(guò)對(duì)金融進(jìn)行干預(yù)。使得國(guó)有企業(yè)比其他所有制企業(yè)更易從銀行獲得融資。由于官方利率一般低于市場(chǎng)均衡利率，因而這種金融抑制使國(guó)有企業(yè)變相獲得大量的政府補(bǔ)貼。二是政府收益觀點(diǎn)。該理論認(rèn)為，政府可以通過(guò)金融抑制獲得大量隱性收益。李廣眾研究發(fā)現(xiàn)，中國(guó)政府通過(guò)金融抑制所獲得的隱性收益大約占GDP的0.71%，占各項(xiàng)稅收總和的6%。三是發(fā)展戰(zhàn)略觀點(diǎn)。陳斌開(kāi)和林毅夫指出，中國(guó)政府所推行的優(yōu)先發(fā)展重工業(yè)戰(zhàn)略是金融抑制產(chǎn)生的歷史原因。金融抑制政策的實(shí)施有效地壓低了資金使用成本，使優(yōu)先發(fā)展重工業(yè)所需的大量資金得以保障。四是財(cái)政分權(quán)體制觀點(diǎn)。張軍洲提出，中國(guó)實(shí)行的分權(quán)讓利財(cái)政管理體制是從1980年開(kāi)始的。改革的目的是為了加強(qiáng)地方政府的權(quán)力及責(zé)任，提高地方政府追求區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的意識(shí)。由于金融抑制可以帶來(lái)隱性的財(cái)政收入。因而政府迫于政績(jī)及財(cái)政壓力往往會(huì)采取金融抑制的政策。可見(jiàn)，財(cái)政分權(quán)體制說(shuō)是從中國(guó)體制的宏觀背景下加以論述的。與發(fā)達(dá)國(guó)家及新興市場(chǎng)國(guó)家的財(cái)政體制背景存在著本質(zhì)不同。袁潔和王業(yè)斌研究發(fā)現(xiàn)，在財(cái)政分權(quán)體制的刺激之下，中國(guó)地方政府肩負(fù)著實(shí)現(xiàn)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展、維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定、公平分配收入和公共物品提供等重大職責(zé)。當(dāng)?shù)胤秸?cái)政人不敷出時(shí)，就會(huì)極力尋找替代品以彌補(bǔ)缺口，而干預(yù)金融資源就是其重要選擇之一。周立指出，在政府干預(yù)金融市場(chǎng)化改革后，由于財(cái)政分權(quán)體制及地方政府業(yè)績(jī)考核壓力的共同影響。金融發(fā)展路徑逐漸扭曲為地方政府逐步進(jìn)入而中央政府逐步退出的過(guò)程。Greenwood和Jovanovic認(rèn)為，地方政府迫于政績(jī)及財(cái)政壓力，會(huì)通過(guò)采取金融抑制的政策獲取收入，獲取的收人越高則金融抑制對(duì)金融自由化的負(fù)面影響就越大。張Z和沈坤則認(rèn)為，地區(qū)間競(jìng)爭(zhēng)在地方政府主導(dǎo)下愈加激烈，地方政府面對(duì)巨大的財(cái)政壓力，會(huì)以大量投入低價(jià)格要素的粗放型經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式發(fā)展地方經(jīng)濟(jì)，以實(shí)現(xiàn)短期增長(zhǎng)的考核目標(biāo)。雖然在一定程度上提高了省際全要素生產(chǎn)率，但集約型的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式由于投入要素價(jià)格含量高而不被采用，從而促使落后地區(qū)以更加粗放型的方式加速增長(zhǎng)。

盡管上述文獻(xiàn)對(duì)政府體制、金融體制及經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式轉(zhuǎn)變進(jìn)行了論證并得出了相關(guān)結(jié)論，但這些研究并沒(méi)有專門探討財(cái)政分權(quán)體制下財(cái)政壓力是否通過(guò)金融抑制影響本國(guó)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式轉(zhuǎn)型，特別是沒(méi)有用實(shí)證方法分析金融抑制背后的財(cái)政成因。以及二者對(duì)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)增長(zhǎng)方式產(chǎn)生的影響。本文從財(cái)政壓力和金融抑制相結(jié)合的角度研究中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式轉(zhuǎn)型問(wèn)題，試圖對(duì)中國(guó)粗放型經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式向集約型經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式轉(zhuǎn)型難做出解釋，并在此基礎(chǔ)上提出政策建議。

（四）經(jīng)驗(yàn)分析

本文通過(guò)LLC和ADF-Fisher對(duì)各變量進(jìn)行單位根檢驗(yàn)。以確保數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性及回歸結(jié)果的有效性，結(jié)果如表2所示。從表2中可以看出，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的集約化水平（gq）、國(guó)有銀行壟斷程度與財(cái)政壓力交叉項(xiàng)（monopoly×press）、銀行資本利用率與財(cái)政壓力交叉項(xiàng)（capitalxpress）、貿(mào)易開(kāi)放程度（trade）、人口撫養(yǎng)比（age）及資本增長(zhǎng)率（gk）指標(biāo)通過(guò)檢驗(yàn)得出的P值均在1%的顯著性水平上顯著；其他指標(biāo)也均在5%的顯著性水平上顯著。

本文分別使用固定效應(yīng)模型和隨機(jī)效應(yīng)模型對(duì)式（6）-式（10）進(jìn)行面板數(shù)據(jù)回歸，根據(jù)Hausman檢驗(yàn)的結(jié)果，筆者認(rèn)為更適合使用固定效應(yīng)模型對(duì)擬回歸方程進(jìn)行檢驗(yàn)，回歸結(jié)果如表3所示。根據(jù)表3的回歸結(jié)果，對(duì)各變量存在的關(guān)系進(jìn)行分析，結(jié)果如下：

（1）地方財(cái)政壓力對(duì)金融抑制各變量存在顯著為正的影響。說(shuō)明地方財(cái)政壓力越大，地區(qū)金融受到的抑制程度也就越高。從控制變量來(lái)看。人均GDP對(duì)金融抑制各變量具有顯著為負(fù)的影響，說(shuō)明地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平越高，地方政府的融資渠道越多，因而金融受到抑制的程度越低：人口撫養(yǎng)比對(duì)金融抑制各變量具有顯著為負(fù)的影響，說(shuō)明隨著人口老齡化壓力的加劇，政府對(duì)金融市場(chǎng)的管制會(huì)逐漸減少；經(jīng)濟(jì)開(kāi)放程度對(duì)經(jīng)濟(jì)抑制的影響并不很顯著，這與現(xiàn)實(shí)狀況也較為相符，經(jīng)濟(jì)的開(kāi)發(fā)程度越高，要素流動(dòng)相對(duì)自由，同時(shí)促進(jìn)了本地區(qū)企業(yè)間的競(jìng)爭(zhēng)，提高了資源配置效率，為金融的發(fā)展與創(chuàng)新創(chuàng)造了有利條件，從而對(duì)金融抑制不會(huì)產(chǎn)生較為顯著的影響。

（2）地方財(cái)政壓力和金融抑制各變量對(duì)勞動(dòng)力增長(zhǎng)率存在正向影響。地方政府由于財(cái)政壓力通過(guò)對(duì)有限的金融資源進(jìn)行干預(yù)，重點(diǎn)利用金融資源支持地方關(guān)鍵行業(yè)的l展，以期維持業(yè)績(jī)水平及保持就業(yè)率穩(wěn)定，這就會(huì)對(duì)勞動(dòng)力增長(zhǎng)率有正向的影響；地方財(cái)政壓力和金融抑制各變量對(duì)資本增長(zhǎng)率有顯著的正向影響。說(shuō)明金融抑制通過(guò)改變儲(chǔ)蓄率、貸款利率等方式造成金融扭曲，使資產(chǎn)重新配置于不同的資本中，可以在一定程度上提高固定資產(chǎn)投資占比及資本積累速度；而對(duì)全要素生產(chǎn)率的影響是負(fù)向的，說(shuō)明雖然提高固定資產(chǎn)投資占比及資本積累速度，卻阻礙了省際全要素生產(chǎn)率的提高，這會(huì)固化地方政府依靠資本積累速度帶來(lái)的粗放型經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式，從而抑制了經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式由粗放型向集約型的轉(zhuǎn)變，也將對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的可持續(xù)性產(chǎn)生極為不利的影響。

從控制變量的影響來(lái)看，地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、經(jīng)濟(jì)開(kāi)放程度和人口撫養(yǎng)比對(duì)上述三個(gè)被解釋變量均有正向促進(jìn)作用，說(shuō)明隨著地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的提高、經(jīng)濟(jì)開(kāi)放程度的擴(kuò)大及人口老齡化壓力的加劇，政府對(duì)金融及要素市場(chǎng)的干預(yù)與管制逐漸減少，在一定程度可以促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式的轉(zhuǎn)變，此研究結(jié)果與中國(guó)現(xiàn)實(shí)情況一致，隨著近年來(lái)中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的提高，政府對(duì)金融及要素市場(chǎng)逐漸放寬管制。經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式由粗放型向集約型的轉(zhuǎn)變速度也在逐漸加快。

篇（6）

一、高中生理財(cái)?shù)谋匾?/p>

近年來(lái)，家長(zhǎng)們對(duì)于孩子的壓歲錢管理相比從前會(huì)更寬松一些，相對(duì)有獨(dú)立能力的高中生就更是如此了。由于人們普遍的認(rèn)為成年后就應(yīng)該自己生活并自己理財(cái)，而法律上界定成年與否的標(biāo)準(zhǔn)是年齡，大部分高中生的年齡在16周歲到18周歲之間，這個(gè)階段的未成年人一般被認(rèn)為心理年齡成熟度較高，就得到了比較普遍的、程度比較大的理財(cái)自由。

可惜的是，課本中的理財(cái)知識(shí)非常少，僅僅有一句“量入為出，理性消費(fèi)”和一些關(guān)于股票債券的籠統(tǒng)概括，這是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。要知道，高中生階段的未成年人自以為對(duì)金錢有所了解，實(shí)際上他們中的大部分對(duì)金錢的概念更多的限于數(shù)額。不知讀者是否聽(tīng)過(guò)身邊的大學(xué)生們說(shuō)起“錢原來(lái)這樣值錢，以前父母給付錢的時(shí)候都沒(méi)什么感覺(jué)”之類的言語(yǔ)，筆者曾多次聽(tīng)到學(xué)生這樣抱怨，這是什么原因呢？因?yàn)榇蟛糠謱W(xué)生高中時(shí)期都跟父母同居，生活起居由父母供給，平時(shí)的支出由父母控制，到了大學(xué)后，財(cái)務(wù)完全由自己來(lái)進(jìn)行打理的時(shí)候，他們才漸漸的開(kāi)始有了明確的金錢概念。因此，高中生非常容易因?yàn)榻疱X概念的模糊而花錢大手大腳。

根據(jù)一份權(quán)威機(jī)構(gòu)的調(diào)查報(bào)告顯示，大約20%左右的高中生擁有超過(guò)5000元的年存儲(chǔ)額，而年存儲(chǔ)額超過(guò)1000元的高中生則大約有62%，該調(diào)查報(bào)告在最后根據(jù)調(diào)查人數(shù)和全國(guó)高中生總?cè)藬?shù)（不含港澳臺(tái)）大致預(yù)計(jì)，全國(guó)高中生一年的總存儲(chǔ)額大約為一百五十億元。筆者私以為，這樣可觀的數(shù)額不論是被沒(méi)有金錢概念的擁有者隨意揮霍掉、或是躺在銀行中等待每年的微薄利息，都是很可惜的;因此，倘若高中生多多接觸金融理財(cái)知識(shí)，這樣資源浪費(fèi)的情況就能大大改善。

二、合理利用金融方向的書(shū)籍、報(bào)紙與新聞

“書(shū)籍是人類進(jìn)步的階梯”，這是我們耳熟能詳?shù)摹⒏郀柣拿浴４搜圆患伲朐谝獙?duì)金融理財(cái)有更多的了解，讀書(shū)看報(bào)是最直接的了解理論知識(shí)的方式。而新聞，可以通過(guò)了解國(guó)家的政策，幫助高中生從側(cè)面的了解經(jīng)濟(jì)背景。

（一）通過(guò)書(shū)籍接觸金融理財(cái)知識(shí)

國(guó)內(nèi)外金融方向的書(shū)籍大約分為入門、中級(jí)、高級(jí)等。一般來(lái)說(shuō)，針對(duì)高中生的年齡段，能夠涉獵一些入門書(shū)籍，對(duì)一些經(jīng)濟(jì)學(xué)原理有所了解，并擁有對(duì)經(jīng)濟(jì)體系的運(yùn)轉(zhuǎn)有所看法也就足夠。在所有的此類書(shū)籍中，內(nèi)容最為嚴(yán)謹(jǐn)?shù)拇蠖际墙滩模识挛墓P者將介紹幾本適合高中生作為讀物的經(jīng)濟(jì)學(xué)教材。首先，是曼昆的《經(jīng)濟(jì)學(xué)原理》，學(xué)習(xí)金融方向內(nèi)容的人大多知道曼昆，他絕對(duì)稱得上該領(lǐng)域的大家。而這本教材大多是大學(xué)一二年級(jí)的學(xué)生在使用，內(nèi)容基礎(chǔ)、行文優(yōu)美有趣，很適合高中生略作賞讀。其次，是薩繆爾森的《經(jīng)濟(jì)學(xué)》，該作者研究的內(nèi)容橫跨多個(gè)相關(guān)的領(lǐng)域，因此他的書(shū)行文竟是難得的結(jié)構(gòu)宏大，糅合甚多元素。此書(shū)對(duì)于高中生這樣的初學(xué)者而言，可以快速的幫助他們?cè)谒枷胫袠?gòu)建一個(gè)對(duì)經(jīng)濟(jì)學(xué)的認(rèn)知框架。斯蒂格利茨的《經(jīng)濟(jì)學(xué)》，上述的兩本書(shū)雖然出自大家之手又各有優(yōu)勢(shì)，卻具有一定的局限性。而這本書(shū)具有很高的公允性，很好的補(bǔ)充了前兩者的不足。最后，由我國(guó)知名學(xué)者梁小民、寧承先、尹伯成等人編纂的相關(guān)書(shū)籍大都行文嚴(yán)謹(jǐn)，均適合高中生選讀。

（二）通過(guò)報(bào)紙接觸金融理財(cái)知識(shí)

受益于證券市場(chǎng)近年的繁榮，金融類報(bào)紙的發(fā)展也是如火如荼。其實(shí)，理財(cái)包括的不只是支出，更多的是怎么樣投資。近年越來(lái)越多的人進(jìn)入了股市，然而高收入往往意味著高風(fēng)險(xiǎn)。因此筆者雖推薦高中生可以閱讀一些財(cái)經(jīng)報(bào)，卻并不建議受高中生此類報(bào)紙的影響而輕率的將手頭尚算微薄的資金投入股市。最值得一看的金融類報(bào)紙有：《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》、《21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道》、《經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)》和《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》等等。最值得一提的是新聞聯(lián)播。雖然大部分的內(nèi)容似乎是民生、我國(guó)與各國(guó)的互相訪問(wèn)，卻會(huì)從側(cè)面看出當(dāng)下值得投資的產(chǎn)業(yè)和項(xiàng)目。

三、理財(cái)類應(yīng)用

目前應(yīng)用市場(chǎng)上有大量的理財(cái)應(yīng)用，通過(guò)下載其中比較合適的應(yīng)用，關(guān)注它們的推送消息，可以對(duì)金融理財(cái)知識(shí)有所了解。這一類應(yīng)用在設(shè)計(jì)時(shí)由于面向的人群較廣，會(huì)考慮到使用者的水平參差不齊，而將使用方式設(shè)計(jì)的比較簡(jiǎn)單，不會(huì)有太專業(yè)的理財(cái)模塊直接劃分。

雖然針對(duì)高中生群體的理財(cái)應(yīng)用較少，但也不是沒(méi)有，此處推薦幾個(gè)較為合適的應(yīng)用：壓歲寶、快樂(lè)寶、未來(lái)寶和財(cái)富寶等。這幾個(gè)應(yīng)用針對(duì)高存儲(chǔ)性的高中生群體設(shè)計(jì)，比較適合高中生使用。

理財(cái)夏令營(yíng)這個(gè)模式最早在美國(guó)出現(xiàn)，別名“省錢夏令營(yíng)”。是的，就是通過(guò)夏令營(yíng)教導(dǎo)孩子怎樣適度消費(fèi)。不過(guò)，隨著它的進(jìn)一步發(fā)展，人們也稱它為“賺錢夏令營(yíng)”，通過(guò)參加這樣的夏令營(yíng)，可以幫助高中生進(jìn)行理財(cái)實(shí)踐。在美國(guó)早期，此類夏令營(yíng)通過(guò)教導(dǎo)孩子們對(duì)入門的經(jīng)濟(jì)規(guī)則和財(cái)富觀念幫助其培養(yǎng)較好的投資理財(cái)素養(yǎng)，最直接的是幫助他們防止因大手大腳過(guò)度消費(fèi)成為“卡奴”甚至陷入更深的債務(wù)危機(jī);眾所周知，這是美國(guó)人的消費(fèi)常態(tài)。當(dāng)這種模式運(yùn)營(yíng)的夏令營(yíng)進(jìn)入中國(guó)時(shí)，考慮到中國(guó)家長(zhǎng)一手包辦家庭財(cái)政的模式，更多的會(huì)幫助理財(cái)知識(shí)還為零的中國(guó)孩子了解金融理財(cái)知識(shí)，并通過(guò)讓他們嘗試建立自己的賬戶并進(jìn)行管理的過(guò)程優(yōu)化他們的理財(cái)思維和模式，這能幫助他們建立明確的金錢意識(shí)。在這個(gè)過(guò)程中，他們也會(huì)漸漸的對(duì)投資有涉獵，進(jìn)而有一些自己的見(jiàn)解;這會(huì)使得他們?cè)诮疱X管理上擁有比同齡人更超前的理性思維能力。因此，總體來(lái)說(shuō)，對(duì)于理財(cái)基礎(chǔ)薄弱的高中生群體這樣的夏令營(yíng)其實(shí)值得一試。

高中生可以直接與長(zhǎng)輩交流，一般來(lái)說(shuō)，長(zhǎng)輩的理財(cái)經(jīng)驗(yàn)多是比較豐富的。而平輩中已步入社會(huì)的兄長(zhǎng)姊姊，甚至同學(xué)朋友中理財(cái)比較成功者都是可以交流的對(duì)象。同時(shí)社區(qū)、銀行和學(xué)校舉辦的理財(cái)講座應(yīng)積極參加，同時(shí)結(jié)合自身的情況與講師進(jìn)行交流，相信可以有所進(jìn)益。

四、結(jié)論

在高中生階段，孩子就應(yīng)該自己接觸金融理財(cái)知識(shí)，避免日后因突然的理財(cái)自由而產(chǎn)生無(wú)法負(fù)擔(dān)的債務(wù)，或者是月初大手大腳月末啃泡面的中國(guó)大學(xué)生常態(tài)。大致可通過(guò)閱讀相關(guān)書(shū)籍報(bào)紙、收看新聞、嘗試使用理財(cái)類應(yīng)用、參加理財(cái)夏令營(yíng)以及與經(jīng)驗(yàn)豐富者的交流等方法豐富自己的金融理財(cái)知識(shí)。

參考文獻(xiàn)

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篇（7）

［中圖分類號(hào)］F832［文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼］A［文章編號(hào)］1005-6432（2012）22-0066-02

目前,我國(guó)個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)還存在著諸多問(wèn)題,相關(guān)人員一定要加強(qiáng)探索和創(chuàng)新,從而實(shí)現(xiàn)個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展,這也是當(dāng)下研究的一個(gè)熱點(diǎn)問(wèn)題。

1 個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)現(xiàn)狀

1.1 缺乏創(chuàng)新的理財(cái)產(chǎn)品及完善的服務(wù)

目前,我國(guó)各大銀行的理財(cái)產(chǎn)品總體表現(xiàn)為：缺乏新意、服務(wù)不到位。根據(jù)有關(guān)資料分析表明,我國(guó)銀行的理財(cái)產(chǎn)品的種類雖多,可是其業(yè)務(wù)的范圍卻很窄,所以造成了理財(cái)產(chǎn)品沒(méi)有新意。盡管有些銀行也分別設(shè)立了不同的理財(cái)品牌,以及建立了相應(yīng)的理財(cái)中心,但它們更多的是基于現(xiàn)有業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上,進(jìn)行重新的整合,并沒(méi)有把業(yè)務(wù)范圍進(jìn)行拓寬,缺乏針對(duì)性,以及個(gè)性化設(shè)計(jì),也沒(méi)有結(jié)合客戶的需要,缺少個(gè)性化服務(wù)。比如，當(dāng)前銀行的個(gè)人信貸業(yè)務(wù)、信息服務(wù)以及業(yè)務(wù)等,雖然它們建立理財(cái)中心,也有不同的品牌,但是卻沒(méi)有結(jié)合客戶的要求的個(gè)性化服務(wù)與設(shè)計(jì),從而導(dǎo)致了服務(wù)不到位。

1.2 缺乏完善的經(jīng)營(yíng)

目前,我國(guó)銀行受到分業(yè)經(jīng)營(yíng)的制約,并沒(méi)有實(shí)現(xiàn)個(gè)人理財(cái)?shù)钠占盎?duì)于國(guó)外一些發(fā)達(dá)國(guó)家來(lái)講,其已經(jīng)將個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)深入發(fā)展到每一個(gè)家庭當(dāng)中。個(gè)人理財(cái)規(guī)劃師通過(guò)對(duì)客戶個(gè)人的收入與支出水平、財(cái)產(chǎn)規(guī)模、家庭情況以及對(duì)生活質(zhì)量的要求、風(fēng)險(xiǎn)承受能力和預(yù)期目標(biāo)等制訂符合其生活需要的個(gè)性理財(cái)方案,從而也在很大程度上滿足了客戶的需求。與此同時(shí),還可以對(duì)理財(cái)績(jī)效進(jìn)行操作、跟蹤評(píng)估,進(jìn)而不斷進(jìn)行修正。但是,我國(guó)現(xiàn)實(shí)的金融政策是分業(yè)經(jīng)營(yíng),一般來(lái)講,對(duì)于客戶資金,它們只能在各自的管理體系內(nèi)循環(huán),無(wú)法實(shí)現(xiàn)其他體系的利用,也就無(wú)法從其他體系實(shí)現(xiàn)理財(cái)產(chǎn)品的增值。而且我國(guó)的理財(cái)機(jī)構(gòu)還不能夠?qū)崿F(xiàn)對(duì)客戶進(jìn)行直接的投資,因此,個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的進(jìn)行和操作只能限于較低的層面,所以,也就無(wú)法實(shí)現(xiàn)個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的核心部分。

1.3 市場(chǎng)營(yíng)銷觀念有待加強(qiáng)和創(chuàng)新

目前,我國(guó)銀行的市場(chǎng)營(yíng)銷觀念過(guò)于封閉和滯后,沒(méi)有主動(dòng)創(chuàng)造意識(shí)。由于個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品是一種服務(wù)性的商品,所以實(shí)現(xiàn)對(duì)其營(yíng)銷是關(guān)鍵的一個(gè)環(huán)節(jié)。當(dāng)前我國(guó)個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)營(yíng)銷觀念的滯后性主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：一營(yíng)銷手段過(guò)于落后,目前仍舊停留在傳統(tǒng)的競(jìng)爭(zhēng)手段；二缺乏對(duì)市場(chǎng)開(kāi)拓的意識(shí),目前仍舊沿用辦公室等待客戶的方式；三缺乏對(duì)營(yíng)銷市場(chǎng)的分析和細(xì)分,對(duì)于產(chǎn)品營(yíng)銷人員來(lái)講,其對(duì)于所管轄范圍內(nèi)的效益、家庭,成員等情況并沒(méi)有細(xì)致地了解,所以也就無(wú)法對(duì)其進(jìn)行分類,進(jìn)而無(wú)法與客戶進(jìn)行良好的溝通。可是銀行業(yè)作為以人為導(dǎo)向的行業(yè),其寶貴的資源就是堅(jiān)實(shí)的客戶基礎(chǔ),銀行的服務(wù)范圍就是客戶的需求。

1.4 缺少專業(yè)的復(fù)合型人才

根據(jù)目前我國(guó)銀行的狀況來(lái)分析,其缺少具備專業(yè)理財(cái)知識(shí)和技能的復(fù)合型人才,這已經(jīng)成為制約我國(guó)理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展的主要問(wèn)題之一。個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)涉及面廣,一方面要對(duì)各種投資品種的投資規(guī)劃進(jìn)行組合,另一方面,還要幫助客戶進(jìn)行教育規(guī)劃、住房規(guī)劃、稅務(wù)籌劃以及風(fēng)險(xiǎn)管理等。但是,我國(guó)大部分理財(cái)人員缺少對(duì)個(gè)人銀行業(yè)務(wù)產(chǎn)品和功能的全面了解,也缺乏對(duì)保險(xiǎn)、證券、房地產(chǎn)等的掌握,更為重要的是其缺乏組織協(xié)調(diào)能力和人際交往能力。

2 有關(guān)個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展的相關(guān)對(duì)策2.1 注重對(duì)人才的培養(yǎng),強(qiáng)化個(gè)人金融業(yè)務(wù)理論水平與實(shí)踐水平銀行要把人才的培養(yǎng)作為一項(xiàng)重要的任務(wù),進(jìn)行定期的培訓(xùn),構(gòu)建一支精銳的個(gè)人金融業(yè)務(wù)從業(yè)隊(duì)伍。在銀行業(yè)務(wù)當(dāng)中,最為活躍的創(chuàng)新業(yè)務(wù)板塊就是個(gè)人金融業(yè)務(wù)。面對(duì)當(dāng)前激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng),銀行的業(yè)務(wù)拓展以及產(chǎn)品創(chuàng)新的都面臨著巨大的壓力,其現(xiàn)有人員隊(duì)伍已經(jīng)完全不能滿足個(gè)人金融業(yè)務(wù)發(fā)展的需要,因此,銀行必須加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)有個(gè)人金融業(yè)務(wù)從業(yè)人員培訓(xùn),全面提高員工的素質(zhì),培育和建立一支精銳的從業(yè)隊(duì)伍,從而適應(yīng)經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)的發(fā)展和客戶的需要。

2.2 完善個(gè)人金融業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)管理

要實(shí)現(xiàn)個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展,就要完善其經(jīng)營(yíng)管理,具體實(shí)施辦法可以從以下幾個(gè)方面進(jìn)行：首先,實(shí)現(xiàn)個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)品種的創(chuàng)新。在當(dāng)前形勢(shì)下,銀行在業(yè)務(wù)的處理上必須要實(shí)現(xiàn)收益變通,促進(jìn)理財(cái)工具的多樣化發(fā)展,理財(cái)方式的多樣化,拓寬理財(cái)?shù)那?強(qiáng)化人們理財(cái)意識(shí)。目前形勢(shì)下,不應(yīng)該把錢存在銀行產(chǎn)生利息作為單一的理財(cái)渠道,要實(shí)現(xiàn)理財(cái)?shù)亩嘣l(fā)展,從而實(shí)現(xiàn)我國(guó)儲(chǔ)戶的金融創(chuàng)新。其次,個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)技術(shù)實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新。隨著世界經(jīng)濟(jì)全球化的發(fā)展以及科技的不斷發(fā)展和進(jìn)步,計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)已經(jīng)廣泛應(yīng)用到人們生活的各個(gè)領(lǐng)域,因此,我們也在加強(qiáng)個(gè)人金融業(yè)務(wù)的信息化發(fā)展,提供個(gè)人金融業(yè)務(wù)電子化服務(wù)水平,從而有效地提升銀行在金融市場(chǎng)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。還有,銀行還要進(jìn)行有步驟、有計(jì)劃,合理地引進(jìn)科技投入項(xiàng)目,促進(jìn)銀行個(gè)人金融業(yè)務(wù)服務(wù)水平向國(guó)際先進(jìn)水平發(fā)展。與此同時(shí),銀行還要不斷地構(gòu)建和完善電話銀行服務(wù)系統(tǒng)和自助服務(wù)系統(tǒng),加強(qiáng)多種業(yè)務(wù)的交易,便于人們投訴和業(yè)務(wù)受理,拓寬了對(duì)理財(cái)產(chǎn)品了解的渠道,有效地避免了由于各種因素所造成的負(fù)面效應(yīng)。最后,實(shí)現(xiàn)個(gè)人金融業(yè)務(wù)服務(wù)的創(chuàng)新。從某種角度上講,服務(wù)環(huán)境作為展示銀行形象的重要窗口,那么就必須要做到整潔舒適、美觀大方、干凈莊重。因此,銀行在進(jìn)行裝修時(shí),必須要按照統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)執(zhí)行,同時(shí),還要注重光線的利用,以及考慮綠化的體現(xiàn),讓客戶感覺(jué)心情舒暢,從根本上實(shí)現(xiàn)服務(wù)環(huán)境的改善。

2.3 實(shí)施市場(chǎng)細(xì)分,加強(qiáng)理財(cái)產(chǎn)品的創(chuàng)新,完善相關(guān)服務(wù)銀行客戶關(guān)系管理系統(tǒng)中的一個(gè)重要環(huán)節(jié)就是市場(chǎng)細(xì)分,尤其是當(dāng)前面對(duì)全球化的金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的背景下,相關(guān)業(yè)務(wù)人員必須要樹(shù)立細(xì)分市場(chǎng)的觀念,進(jìn)行有針對(duì)性的營(yíng)銷工作的展開(kāi),從而做到對(duì)市場(chǎng)定位的明確,為銀行在競(jìng)爭(zhēng)中能夠把握先機(jī)提供重要的保障,實(shí)現(xiàn)個(gè)人金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新和發(fā)展。銀行在進(jìn)行營(yíng)銷的過(guò)程中,對(duì)于那些高級(jí)優(yōu)質(zhì)客戶,要配備相應(yīng)的客戶經(jīng)理,為其提供個(gè)性化、全方位、針對(duì)性的一體化服務(wù),不僅僅包括貸款授信、現(xiàn)金存取、理財(cái)咨詢、個(gè)人支票等金融服務(wù),而且還包括投資理財(cái)、銀行卡各收費(fèi)項(xiàng)目的減免優(yōu)惠,業(yè)務(wù)人員可以采用電話聯(lián)系或者是登門走訪的形式,做到對(duì)客戶需求的全面了解,并且及時(shí)地將這些信息反饋相關(guān)人員,從而有效地改善理財(cái)業(yè)務(wù)的不足,這也在很大程度上提高了客戶的忠誠(chéng)度,使得銀行在競(jìng)爭(zhēng)中取得優(yōu)勢(shì)。當(dāng)然并不是就要忽略一些中小客戶,因?yàn)?這些中小客戶中也潛在著一些具有發(fā)展前景的客戶,比如當(dāng)下最為熱門的個(gè)人住房貸款業(yè)務(wù)。

2.4 完善營(yíng)銷策略

在營(yíng)銷過(guò)程中,要突破傳統(tǒng)封閉式的營(yíng)銷觀念,強(qiáng)化個(gè)人理財(cái)金融產(chǎn)品的特色,樹(shù)立正確高端的品牌觀念,促進(jìn)銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展和進(jìn)步,大力發(fā)展個(gè)人資產(chǎn)業(yè)務(wù),加快中間業(yè)務(wù)的發(fā)展,從而實(shí)現(xiàn)個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展。

3 個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新的意義

3.1 個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)銀行卓越品牌形象的特色服務(wù),提高了客戶的忠誠(chéng)度在當(dāng)前的金融背景下,必須要實(shí)現(xiàn)理財(cái)品牌的建設(shè)和提高,促進(jìn)銀行持續(xù)穩(wěn)定地發(fā)展,利用準(zhǔn)確的文化內(nèi)涵以及服務(wù)定位,加強(qiáng)與客戶之間情感的建立和溝通,有效地提高了客戶信任度和忠誠(chéng)度,進(jìn)而全面的提升銀行的金融市場(chǎng)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。尤其是在理財(cái)產(chǎn)品的特色以及服務(wù)方面,由于銀行的理念的創(chuàng)新和發(fā)展,順應(yīng)了當(dāng)下的社會(huì)不斷發(fā)展變化的市場(chǎng),提高其應(yīng)變能力,充分發(fā)揮了個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品的作用和特色,把握市場(chǎng)機(jī)遇,穩(wěn)固了客戶資源。

3.2 個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新為探討更加開(kāi)拓的金融市場(chǎng)提供了更加廣闊的空間隨著個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品創(chuàng)新力度的加大,那么就需更大的金融市場(chǎng)提供新的出路,因此,我國(guó)貨幣的政策以及相關(guān)的監(jiān)管政策都做出了相應(yīng)的調(diào)整,這也在很大程度上刺激經(jīng)濟(jì)的發(fā)展,不僅為理財(cái)業(yè)務(wù)提供了創(chuàng)新的政策支持,而且還有效地拓展了其發(fā)展空間。

3.3 個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)了由大眾化產(chǎn)品向分層次服務(wù)的轉(zhuǎn)變以及單一產(chǎn)品向綜合平臺(tái)的轉(zhuǎn)變根據(jù)目前國(guó)際金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展來(lái)看,一些成功的理財(cái)業(yè)務(wù)的發(fā)展和開(kāi)拓,其不僅僅局限于單一的金融產(chǎn)品的提供,而是根據(jù)細(xì)分目標(biāo)市場(chǎng),并結(jié)合投資者的財(cái)務(wù)狀況、投資預(yù)期、風(fēng)險(xiǎn)偏好等為客戶量身定制理財(cái)規(guī)劃方案,初步實(shí)現(xiàn)了理財(cái)業(yè)務(wù)的差異性、全方位以及個(gè)性化的發(fā)展。根據(jù)目前發(fā)展的情況來(lái)看,個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新已經(jīng)取得了迅猛發(fā)展,相信在一定的時(shí)間內(nèi)一定會(huì)實(shí)現(xiàn)更加具有價(jià)值的意義和影響。

3.4 個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新為建立和健全理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系提供了重要的保障基礎(chǔ)在現(xiàn)實(shí)的經(jīng)濟(jì)條件下,我國(guó)銀行結(jié)合自身的發(fā)展情況以及管理方式,分析了理財(cái)業(yè)務(wù)的特點(diǎn),并進(jìn)行了創(chuàng)新工作的展開(kāi),從而制訂了針對(duì)性而且具體化的管理體制,為完善和健全理財(cái)體系提供了重要的基礎(chǔ)保障。

總而言之,銀行在不斷地研究和探索新的途徑和方法,實(shí)現(xiàn)個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)的更好更快發(fā)展。

參考文獻(xiàn):

［1］張志剛.有關(guān)個(gè)人理財(cái)金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新發(fā)展的相關(guān)對(duì)策［J］.山東省青年管理干部學(xué)院學(xué)報(bào),2010(2).

篇（8）

一、銀行理財(cái)產(chǎn)品的發(fā)行主體多元化

柳州市場(chǎng)上開(kāi)展銀行理財(cái)產(chǎn)品銷售業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行現(xiàn)有三大類，共12家，其中國(guó)有及國(guó)有控股的大型商業(yè)銀行5家，股份制商業(yè)銀行6家以及中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行。

日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中大量的存貸業(yè)務(wù)客戶是國(guó)有大型商業(yè)銀行和中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行理財(cái)產(chǎn)品的自然客戶或潛在客戶，國(guó)有大型商業(yè)銀行和中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行以其長(zhǎng)期經(jīng)營(yíng)、品牌效應(yīng)、市場(chǎng)規(guī)模等方面的優(yōu)勢(shì)，正在大量將自己的這部分存貸客戶轉(zhuǎn)化為理財(cái)產(chǎn)品客戶，因而發(fā)行了相應(yīng)規(guī)模的理財(cái)產(chǎn)品來(lái)滿足客戶在理財(cái)市場(chǎng)方面的需求。

二、柳州金融市場(chǎng)股份制商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力分析

與傳統(tǒng)的有形商品市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)相同，作為無(wú)形商品的銀行理財(cái)產(chǎn)品，其在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)價(jià)指標(biāo)中同樣重視對(duì)市場(chǎng)的占有率和盈利能力。不同的是銀行理財(cái)產(chǎn)品自身所含有的風(fēng)險(xiǎn)，和以貨幣作為經(jīng)營(yíng)對(duì)象的特點(diǎn)，需要商業(yè)銀行在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中長(zhǎng)久地生存和穩(wěn)定發(fā)展的綜合性能力，以獲得市場(chǎng)當(dāng)中客戶的信任。

本文從內(nèi)部競(jìng)爭(zhēng)力和外部競(jìng)爭(zhēng)力兩大方面8個(gè)指標(biāo)建立評(píng)價(jià)體系。內(nèi)部競(jìng)爭(zhēng)力是銀行理財(cái)產(chǎn)品自身的產(chǎn)品特點(diǎn)和結(jié)構(gòu)決定的固有實(shí)力，具體表現(xiàn)為銀行理財(cái)產(chǎn)品的實(shí)際理財(cái)能力。外部競(jìng)爭(zhēng)力主要指的是商業(yè)銀行對(duì)于銀行理財(cái)產(chǎn)品的營(yíng)銷能力。

銀行理財(cái)產(chǎn)品內(nèi)部競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)價(jià)。依據(jù)行業(yè)慣例，銀行理財(cái)產(chǎn)品內(nèi)部競(jìng)爭(zhēng)力主要體現(xiàn)在市場(chǎng)發(fā)行能力、收益能力、風(fēng)險(xiǎn)控制能力和信息披露規(guī)范性四個(gè)方面。本文也將從這四個(gè)方面對(duì)銀行理財(cái)產(chǎn)品內(nèi)部競(jìng)爭(zhēng)力進(jìn)行分析評(píng)價(jià)。

（一）市場(chǎng)發(fā)行能力

銀行為了實(shí)現(xiàn)滿足投資者個(gè)性化投資需求的目的，其所設(shè)計(jì)發(fā)行的銀行理財(cái)產(chǎn)品就應(yīng)該考慮該產(chǎn)品覆蓋各類投資者的范圍。因此，考察銀行理財(cái)產(chǎn)品的市場(chǎng)發(fā)行能力，應(yīng)該從產(chǎn)品發(fā)行數(shù)量、產(chǎn)品類型的多樣性、投資幣種的豐富度及理財(cái)期限的多樣性四個(gè)方面進(jìn)行。.

據(jù)和訊網(wǎng)公布的銀行理財(cái)產(chǎn)品發(fā)售信息，2011年1月至6月柳州市場(chǎng)上6家股份制商業(yè)銀行在柳州范圍內(nèi)共發(fā)售銀行理財(cái)產(chǎn)品達(dá)1742支。從圖1中可以看出，以浦發(fā)銀行、光大銀行、招商銀行為代表的股份制商業(yè)銀行在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，分別以20.84%、22.39%、29.16%，共同占據(jù)了該市場(chǎng)的半壁江山，發(fā)行規(guī)模相當(dāng)可觀。

目前，浦發(fā)銀行在柳州市場(chǎng)上擁有匯理財(cái)穩(wěn)利計(jì)劃、債券盈添利計(jì)劃等品牌，光大銀行擁有T計(jì)劃、理財(cái)套餐計(jì)劃等品牌，招商銀行擁有節(jié)節(jié)高升-安心回報(bào)系列、焦點(diǎn)聯(lián)動(dòng)系列等品牌，每期都有較大的發(fā)行量。

在投資幣種方面，人民幣和美元是主要的理財(cái)幣種，部分股份制商業(yè)銀行也會(huì)適當(dāng)?shù)剡x擇如澳大利亞元、歐元為代表的非傳統(tǒng)貨幣進(jìn)行投資，增加銀行理財(cái)產(chǎn)品的豐富程度。

在投資期限上，1個(gè)月內(nèi)的超短期理財(cái)產(chǎn)品以及1個(gè)月至3個(gè)月的短期理財(cái)產(chǎn)品是目前市場(chǎng)上的主導(dǎo)。部分股份制商業(yè)銀行為保證理財(cái)產(chǎn)品豐富程度，會(huì)保留少量1年及其以上期限的理財(cái)產(chǎn)品。

在投資標(biāo)的方面，低風(fēng)險(xiǎn)、收益穩(wěn)定的國(guó)債、企業(yè)債、銀行間債券市場(chǎng)、銀行承兌匯票等債券、票據(jù)、信貸業(yè)務(wù)，是商業(yè)銀行的必備投資對(duì)象。

從柳州市場(chǎng)上的六家股份制商業(yè)銀行理財(cái)指標(biāo)分布上來(lái)看，招商銀行、浦發(fā)銀行和光大銀行表現(xiàn)出在市場(chǎng)發(fā)行能力方面較強(qiáng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

（二）產(chǎn)品收益能力

部分客戶容易把商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)上的預(yù)期收益率當(dāng)作實(shí)際利率，其實(shí)這兩者之間是存在很大差別的，預(yù)期收益率是理財(cái)產(chǎn)品的理想收益率，是商業(yè)銀行根據(jù)概率統(tǒng)計(jì)設(shè)計(jì)出來(lái)的，因?yàn)槭袌?chǎng)存在著不可預(yù)知的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，理財(cái)產(chǎn)品的到期收益率和預(yù)期收益率之間將會(huì)發(fā)生偏差。預(yù)期收益率僅僅是發(fā)行時(shí)，商業(yè)銀行對(duì)客戶做出的預(yù)期承諾。而實(shí)際理財(cái)收益，則按照理財(cái)產(chǎn)品到期時(shí)的到期收益率決定。預(yù)期收益率不一定等于到期收益率。

（1）預(yù)期收益率是銀行理財(cái)產(chǎn)品收益能力的表現(xiàn)，消費(fèi)者可以從預(yù)期收益率中可以預(yù)知理財(cái)產(chǎn)品的未來(lái)收益，以此來(lái)判斷自身的理財(cái)收益。

（2）E/I值（到期收益率/同期限理論存款利率）是市場(chǎng)上評(píng)價(jià)銀行理財(cái)產(chǎn)品收益能力的重要指標(biāo)。根據(jù)和訊網(wǎng)提供的6家股份制商業(yè)銀行到期收益率數(shù)據(jù)計(jì)算，收益能力排名前三的是興業(yè)銀行、光大銀行和招商銀行，2011年上半年6個(gè)月平均E/I值分別為1.18、1.15和1.08。到期產(chǎn)品收益波動(dòng)較小，在一定程度上提升了這三家商業(yè)銀行的理財(cái)收益能力。

因而在產(chǎn)品收益能力方面，興業(yè)銀行、光大銀行和招商銀行表現(xiàn)出較強(qiáng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，可以為客戶帶來(lái)相當(dāng)不錯(cuò)的收益回報(bào)。

（三）風(fēng)險(xiǎn)控制能力

（1）招商銀行對(duì)其理財(cái)產(chǎn)品實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)制度，在產(chǎn)品設(shè)計(jì)階段給予產(chǎn)品不同的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)，為其銷售中客戶對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品的選擇提供風(fēng)險(xiǎn)控制依據(jù)。

（2）興業(yè)銀行對(duì)其理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)，分為基本無(wú)風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別、低風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別、較低風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別、中等風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別、較高風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別。

（3）浦發(fā)銀行、光大銀行在其理財(cái)產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)當(dāng)中，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)使用“較高、較低、低”等進(jìn)行分級(jí)，區(qū)分度不高，不能對(duì)產(chǎn)品起到較好的風(fēng)險(xiǎn)控制作用。

（4）華夏銀行、中信銀行僅針對(duì)理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行常規(guī)的風(fēng)險(xiǎn)提示，對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品自身的風(fēng)險(xiǎn)控制以及相關(guān)評(píng)級(jí)無(wú)詳細(xì)資料描述，風(fēng)險(xiǎn)控制能力未知，會(huì)影響投資客戶對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)，增加了客戶購(gòu)買產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)性，削弱產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力。

對(duì)銀行理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)控制評(píng)估，除了產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)對(duì)于產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)外，還應(yīng)看到股份制商業(yè)銀行實(shí)際市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，即“零負(fù)收益”理財(cái)產(chǎn)品的表現(xiàn)情況。

（四）信息披露規(guī)范性

筆者仔細(xì)研究了柳州市場(chǎng)6家股份制商業(yè)銀行的銀行網(wǎng)站，對(duì)銀行理財(cái)產(chǎn)品信息披露情況進(jìn)行整理，從銀行客戶對(duì)于銀行理財(cái)產(chǎn)品的數(shù)據(jù)需求出發(fā)，對(duì)產(chǎn)品信息獲取的便捷性，產(chǎn)品信息更新的及時(shí)性，及產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)的完整性三個(gè)方面，對(duì)各家銀行進(jìn)行考察。

（1）光大的銀行網(wǎng)站，“陽(yáng)光理財(cái)”項(xiàng)目出現(xiàn)在首頁(yè)靠前位置。項(xiàng)目設(shè)置上不僅有相應(yīng)的信息披露欄目，同時(shí)設(shè)置了關(guān)鍵字檢索、查詢、理財(cái)工具等特色欄目。對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品的運(yùn)行、到期情況也都有相應(yīng)的板塊披露，及時(shí)更新。唯一的缺憾就是理財(cái)產(chǎn)品介紹過(guò)于簡(jiǎn)單，沒(méi)有完整的可以提供下載或者在線閱讀的產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)。對(duì)于投資者，只有到銀行柜臺(tái)才可以看到產(chǎn)品的全貌。

（2）招行在銀行理財(cái)產(chǎn)品的信息披露上，通過(guò)主頁(yè)的金葵花理財(cái)可以快捷的進(jìn)入理財(cái)產(chǎn)品相關(guān)界面。在理財(cái)產(chǎn)品檢索上，設(shè)置了專門的篩選界面，從銷售狀態(tài)、產(chǎn)品系列、理財(cái)期限、風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)等幾個(gè)可以進(jìn)行檢索的項(xiàng)目。并且在查詢中，提供了完整的PDF版產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)以及相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)管理、產(chǎn)品收益計(jì)算等信息，可供投資者方便的了解該產(chǎn)品各方面的具體情況。

（3）浦發(fā)銀行網(wǎng)站在個(gè)人網(wǎng)銀界面設(shè)置了“輕松理財(cái)”理財(cái)產(chǎn)品項(xiàng)目，投資者可以輕松地進(jìn)入，進(jìn)行理財(cái)產(chǎn)品信息查詢。雖然沒(méi)有設(shè)置檢索查詢系統(tǒng)，但浦發(fā)銀行產(chǎn)品系列及具體產(chǎn)品相關(guān)特征信息查詢便捷，一目了然，并且附有信息披露項(xiàng)目。產(chǎn)品名稱點(diǎn)擊后，顯示出簡(jiǎn)化版理財(cái)產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)，客戶可以清楚地了解該產(chǎn)品的詳細(xì)信息。不足之處是信息披露項(xiàng)目下顯示信息過(guò)于簡(jiǎn)單，客戶不能對(duì)產(chǎn)品的運(yùn)營(yíng)情況有清晰的了解。

（4）興業(yè)銀行、中信銀行、華夏銀行理財(cái)產(chǎn)品，雖然最終都能查詢到理財(cái)產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)以及信息披露項(xiàng)目，但這三家銀行理財(cái)產(chǎn)品板塊均未設(shè)置檢索項(xiàng)目，查詢相對(duì)比較繁瑣。同樣表現(xiàn)出運(yùn)營(yíng)情況描述過(guò)于簡(jiǎn)單和信息更新不及時(shí)的問(wèn)題。

“發(fā)行頻率加快、發(fā)行期限趨短、預(yù)期收益率走高”已經(jīng)成為2011年以來(lái)銀行理財(cái)產(chǎn)品的關(guān)鍵詞。面對(duì)金融危機(jī)的陰魂不散，國(guó)內(nèi)通貨膨脹嚴(yán)重，股票市場(chǎng)、房地產(chǎn)市場(chǎng)持續(xù)萎靡不振，銀行理財(cái)產(chǎn)品以其投資期限短、投資回報(bào)高的特點(diǎn)吸引各方投資者關(guān)注和熱捧。這一切都在說(shuō)明銀行理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)之激烈。

篇（9）

xx年工作中營(yíng)銷理念的改變：日常工作中不是坐等領(lǐng)導(dǎo)下達(dá)命令而是主動(dòng)積極配合網(wǎng)點(diǎn)領(lǐng)導(dǎo)做好各項(xiàng)營(yíng)銷工作，及時(shí)把握好上級(jí)領(lǐng)導(dǎo)下達(dá)的工作營(yíng)銷方向和任務(wù)指標(biāo)。利用下班晚上和公休時(shí)間，勤于學(xué)習(xí)與工作有關(guān)的業(yè)務(wù)知識(shí)，運(yùn)用到實(shí)際工作中，給網(wǎng)點(diǎn)領(lǐng)導(dǎo)提供好的參謀建議，與網(wǎng)點(diǎn)領(lǐng)導(dǎo)配合默契，按照上級(jí)風(fēng)向標(biāo)做好本網(wǎng)點(diǎn)營(yíng)銷理財(cái)工作。

個(gè)人在營(yíng)銷中的理念：我不是推銷賣給客戶銀行產(chǎn)品直銷人員;而是我?guī)椭蛻糍I好銀行理財(cái)產(chǎn)品做好后續(xù)跟蹤服務(wù)的銀行理財(cái)師。簡(jiǎn)單說(shuō)：我不是賣產(chǎn)品，而是幫助客戶買產(chǎn)品。只是這一買一賣一字之差意思就截然不同，工作心態(tài)的不同;工作效果必然不同。由被動(dòng)變?yōu)橹鲃?dòng)，主動(dòng)尋找目標(biāo)客戶之后幫助客戶找到適合的理財(cái)產(chǎn)品，我的理財(cái)工作即為橋梁，讓銀行與客戶雙方皆大歡喜的工作。

篇（10）

目前,特許財(cái)務(wù)分析師是全球證券投資與管理界一致公認(rèn)的最具權(quán)威性的職業(yè)資格稱號(hào)。而就分析師的工作成果而言,他們通常以盈利預(yù)測(cè)和投資建議的形式來(lái)發(fā)表對(duì)跟蹤公司的看法。投資建議是對(duì)一個(gè)公司進(jìn)行分析后的最終產(chǎn)品,而盈利預(yù)測(cè)則是生成最終產(chǎn)品的關(guān)鍵投入,是一種對(duì)上市公司財(cái)務(wù)或非財(cái)務(wù)信息進(jìn)行收集、整理、加工、輸出、解釋等的一系列工作的集成。也是影響投資建議這個(gè)最終產(chǎn)品的決定因素之一。

二、金融危機(jī)下財(cái)務(wù)報(bào)表的解讀

在大陸的股市,不讀財(cái)報(bào)的投資者是大多數(shù);不讀財(cái)報(bào)而持續(xù)盈利的投資者則肯定是少數(shù);其實(shí),枯燥的財(cái)報(bào)一定是悲歡離合的財(cái)富故事的起點(diǎn)。

大部分發(fā)達(dá)國(guó)家的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示,每五家破產(chǎn)倒閉企業(yè),有四家是盈利的,只有一家是虧損的。可見(jiàn),企業(yè)主要是因?yàn)槿狈ΜF(xiàn)金而倒閉,而不是因?yàn)橛蛔愣觥?/p>

閱讀財(cái)務(wù)報(bào)表必須有整體性,不宜以單一的財(cái)務(wù)數(shù)字或財(cái)務(wù)比率妄下結(jié)論。傳統(tǒng)分析觀點(diǎn)認(rèn)為一家公司的流動(dòng)比率(流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債)小于1將面臨償付風(fēng)險(xiǎn),但對(duì)于沃爾瑪和戴爾這樣的企業(yè),這種觀點(diǎn)就不適用。

因此,作者認(rèn)為要讀懂年報(bào),主要應(yīng)從以下幾方面考慮:

(一)資產(chǎn)負(fù)債觀與收入費(fèi)用觀:看資產(chǎn)的質(zhì)量與利潤(rùn)的高低

目前仍有報(bào)表使用者在分析企業(yè)盈利能力和股東財(cái)富的變化時(shí),更多地關(guān)注利潤(rùn)表,而對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表關(guān)注較少。

而會(huì)計(jì)利潤(rùn)是容易被公司管理者操縱的,因?yàn)樵S多會(huì)計(jì)技巧的使用都可輕而易舉地改變會(huì)計(jì)利潤(rùn),使利潤(rùn)數(shù)字本身的價(jià)值受到貶損。

在分析企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況或考核企業(yè)業(yè)績(jī)時(shí),報(bào)表使用者應(yīng)更多地關(guān)注資產(chǎn)負(fù)債表各項(xiàng)目標(biāo)構(gòu)成和變動(dòng)。上市公司的營(yíng)業(yè)收入和利潤(rùn)應(yīng)主要來(lái)自于主營(yíng)業(yè)務(wù)。因?yàn)樵诂F(xiàn)行會(huì)計(jì)核算體系下,上市公司持有的金融資產(chǎn)無(wú)論是否售出,都必須按照公允價(jià)值計(jì)量。所以,現(xiàn)行利潤(rùn)的概念是企業(yè)的全面收益。

2008年因受全球金融危機(jī)的沖擊,一些上市公司為維護(hù)其市場(chǎng)形象,在年報(bào)中利用短期投資收益、股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益、營(yíng)業(yè)外收入與營(yíng)業(yè)外支出、債務(wù)重組、資產(chǎn)重組等非經(jīng)常性損益填充業(yè)績(jī),從2008年年報(bào)中不難發(fā)現(xiàn)其操縱的痕跡。

(二)對(duì)現(xiàn)金流的質(zhì)量和數(shù)量進(jìn)行結(jié)構(gòu)性分析

看懂現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu),在閱讀年報(bào)時(shí)是至關(guān)重要的。總量相同的現(xiàn)金流量在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)之間分布不同,則意味著不同的財(cái)務(wù)狀況。一般情況下:

當(dāng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù),投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù),籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù)時(shí),一般表明該上市公司處于產(chǎn)品初創(chuàng)期;

當(dāng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù),投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù),籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù)時(shí),可以判斷企業(yè)處于發(fā)展期;

當(dāng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù),投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù),籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù)時(shí),表明企業(yè)進(jìn)入產(chǎn)品成熟期;

當(dāng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù),投資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為正數(shù),籌資活動(dòng)現(xiàn)金凈流量為負(fù)數(shù)時(shí),可以認(rèn)為企業(yè)處于衰退期。

所以,在分析年報(bào)數(shù)據(jù)時(shí)必須關(guān)注上市公司的現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)。

(三)辯證看待股東權(quán)益的質(zhì)量與權(quán)益總額

股東權(quán)益是一個(gè)很重要的財(cái)務(wù)指標(biāo)。股東權(quán)益金額大,則說(shuō)明公司的實(shí)力雄厚。但當(dāng)總資產(chǎn)低于負(fù)債,公司則處于資不抵債的境地,這時(shí),如果實(shí)施破產(chǎn)清算,股東將一無(wú)所得,股東權(quán)益便消失殆盡。但新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的實(shí)施,由于公允價(jià)值概念的引入,財(cái)務(wù)報(bào)表中股東權(quán)益的數(shù)據(jù)在有些時(shí)候并不能如實(shí)地反映股東投入這一基本范疇,從而使財(cái)務(wù)指標(biāo)偏離了常規(guī)意義上的經(jīng)濟(jì)內(nèi)涵。如果上市公司報(bào)表中呈現(xiàn)大量資本公積是由于法定資產(chǎn)重估增值所形成的,那就有可能存在股東權(quán)益虛假的現(xiàn)象。

三、基于寶鋼股份:金融危機(jī)下市場(chǎng)空間擴(kuò)展的機(jī)遇分析

2008年全球性金融危機(jī)爆發(fā)后,我國(guó)鋼鐵行業(yè)大量中小企業(yè)或停產(chǎn)或倒閉,這使得我國(guó)鋼鐵行業(yè)面臨著全面整合。本文以寶鋼股份(股票代碼600019)為樣本,分析我國(guó)鋼鐵行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)。

我國(guó)鋼鐵需求主要來(lái)自制造業(yè)和建筑業(yè),其中,制造業(yè)約占鋼鐵需求總量的49%。2008年下半年受全球金融危機(jī)的影響,我國(guó)部分制造業(yè)企業(yè)產(chǎn)量大幅度下滑,鋼鐵需求量減少。在建筑業(yè)中,由于房地產(chǎn)市場(chǎng)低迷,商品房在建工程減少,商品房建筑用鋼需求量減少。鋼材的需求量萎縮導(dǎo)致鋼材價(jià)格大幅度下跌。(如表所示)

2008年,寶鋼股份營(yíng)業(yè)收入達(dá)到2003.31億元,同比增長(zhǎng)5%;實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)66億元,同比下降51%;凈利潤(rùn)率3%,同比下降4個(gè)百分點(diǎn)。

在全球鋼鐵業(yè)受到金融危機(jī)嚴(yán)重沖擊的背景下,2008年寶鋼股份仍然盈利66億元,主要得益于主營(yíng)高端產(chǎn)品,以高端產(chǎn)品占據(jù)可觀的市場(chǎng)份額。

根據(jù)2009年3月20日《鋼鐵產(chǎn)業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃》(新華網(wǎng)),這場(chǎng)百年不遇的全球金融危機(jī)為寶鋼股份擴(kuò)展市場(chǎng)空間提供了難得的機(jī)遇。我們可以預(yù)見(jiàn),未來(lái),我國(guó)鋼鐵業(yè)將呈現(xiàn)高行業(yè)集中度、清潔生產(chǎn)、新技術(shù)產(chǎn)品占主導(dǎo)地位的合理布局。這對(duì)于我國(guó)調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、優(yōu)化升級(jí)、改變經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式,有著非常重要的意義。